Облачные вычисления и генеративный ИИ как двигатель роста Microsoft
Предстоящие квартальные отчеты американских технологических гигантов могут показать, что Microsoft сокращает отставание от лидера рынка облачных вычислений Amazon.com, благодаря привлечению бизнеса инновационными функциями генеративного ИИ, разработанными на технологии OpenAI.
Компания из Редмонда, штат Вашингтон, опередила своих конкурентов Amazon и Alphabet, владельца Google, предложив рынку AI-сервисы, включая Copilot – набор инструментов генеративного ИИ, интегрированных в бизнес-приложения Microsoft и запущенных в ноябре по цене 30 долларов в месяц.
Отчет о доходах компании, который будет опубликован в четверг, станет индикатором принятия ИИ и может повлиять на динамику акций технологического сектора, которые в этом месяце испытывают спад на фоне опасений, что процентные ставки в США могут оставаться высокими дольше ожидаемого.
Аналитики Уолл-стрит ожидают, что Microsoft, которая ранее в этом году обогнала Apple по рыночной капитализации и стала самой дорогой компанией в мире, сообщит о том, что миллиардные инвестиции в генеративный ИИ привлекли клиентов к ее облачному сервису Azure. “Azure извлекает выгоду из эффекта ореола вокруг стратегии ИИ Microsoft”, – сказал Риши Джалурия из RBC Capital Markets, который ожидает, что Microsoft заберет долю рынка у Amazon.
По оценкам Visible Alpha, в первые три месяца 2024 года доходы Microsoft должны были вырасти на 15%, а Alphabet – на 12,6%, что является вторым по величине показателем за почти два года. Доходы Amazon могут увеличиться на 11,9%, что будет худшим показателем за последние три квартала.
Ожидается, что Azure, входящий в состав подразделения Intelligent Cloud компании Microsoft, вырос на 28,9% за период с января по март согласно оценкам Visible Alpha. Это сравнимо с ожидаемым ростом Amazon Web Service на 14,9% и Google Cloud на 25%, который занимает третье место среди облачных провайдеров по данным LSEG. Alphabet представит свои отчеты в четверг, а Amazon – 30 апреля.
Аналитик CFRA Research Анджело Зино оценил, что до 8 процентных пунктов роста Azure может прийтись на AI-сервисы. Тем не менее, значительная часть прироста от ИИ ожидается только с следующего года, когда аналитики Morgan Stanley прогнозируют вклад в доходы от Copilot в размере 5 миллиардов долларов в финансовом 2025 году Microsoft, который начнется в июле.
В то время как акции Alphabet выросли более чем на 13% с начала года и недавно достигли рекордного максимума на фоне оптимизма по поводу их усилий в области ИИ, включая модели Gemini, несколько аналитиков заявили, что компания не спешит монетизировать технологию и что Google Cloud может потребоваться больше времени для интеграции ИИ.
Google предлагает целый ряд функций ИИ в рамках продуктивных приложений Workspace, работающих на основе его большой языковой модели Gemini, по цене до 30 долларов на пользователя в месяц. Ранее в этом месяце компания объявила о двух дополнительных пакетах за 10 долларов для заметок и сводок AI-собраний и для дополнительных функций безопасности.
“Наши проверки на конференции Google Cloud Next показали высокий уровень интереса и обилие инноваций, но нет спешки превращать AI-пилоты в производственные приложения”, – сказали аналитики из Jefferies, которые видят более значительный рост только в 2025 году.
Amazon пока не объявил о крупных шагах в области ИИ, но интегрирует технологию в AWS на основе инвестиций в размере 4 миллиардов долларов в конкурента OpenAI – компанию Anthropic. “Microsoft значительно продвинулась в прошлом году благодаря своему превосходству в области ИИ, но AWS все еще значительно больше по размеру бизнеса и мы ожидаем, что Amazon догонит эти возможности в течение следующих пары лет”, – сказал аналитик D.A. Davidson and Co Гил Лурия.
